PDF《四川北方硝化棉股份有限公司 募集资金投资项目可行性分析报》

四 四川 川北 北方 方硝 硝化 化棉 棉股 股份 份有 有限 限公 公司 司募募集 集资 资金 金投 投资 资项 项目 目可 可行 行性 性分 分析 析报 报告 告( (修 修订 订稿 稿) ) -1- 四 四川 川北 北方 方硝 硝化 化棉 棉股 股份 份有 有限 限公 公司 司SSI IC CH HU UA AN N N NI IT TR RO OC CE EL LL L C CO OR RP PO OR RA AT TI IO ON N 关 关于 于本 本次 次非 非公 公开 开发 发行 行股 股票 票募 募集 集资 资金 金投投资 资项 项目 目可 可行 行性 性分 分析 析报 报告 告((修 修订 订稿 稿) ) 二一二年三月 四 四川 川北 北方 方硝 硝化 化棉 棉股 股份 份有 有限 限公 公司 司募募集 集资 资金 金投 投资 资项 项目 目可 可行 行性 性分 分析 析报 报告 告( (修 修订 订稿 稿) ) -2- 为了推动四川北方硝化棉股份有限公司 (以下简称 公司 、 本公司 或 北 化股份 )业务的更快发展,进一步增强公司竞争力,提高公司盈利能力,根据 公司发展需要,公司拟向特定对象非公开发行股票,拟募集资金总额不超过 90,369 万元人民币,本次发行股票数量为不超过 7,790 万股(含本数) .

具体发 行数量由董事会提请股东大会授权董事会与保荐机构协商确定.

一、本次募集资金投资计划 本次非公开发行股票募集资金总额不超过 90,369 万元,使用安排如下: 单位:万元 募集资金用于股权收购项目情况 序号目标公司 子项目名称 100%评估 值 募集资金收 购金额 实施后占目标公司 的股权比例 是否 实际 控制

1 五二五泵 业 收购

9 名自然人 和东方化工所持 五二五泵业25.99%和39.66% 股权 46,000.00 30,199.00 90% 是 募集资金对标的公司增资实施五二五泵业特种工业泵制造建设项目 序号目标公司 子项目名称 投资总额 募集资金投资 额1五二五泵 业 对五二五泵业增资实施特种工业泵制造建设 项目 60,170.00 60,170.00 合计 60,170.00 60,170.00 募集资金合计 90,369.00 注:公司收购

9 名自然人和东方化工所持五二五泵业 65.65%的股权,合并 公司使用前次募集资金收购北化集团和东方化工所持五二五泵业 24.35%的股权 后,共计持有五二五泵业 90%的股权,公司使用前次募集资金收购的相关情况见

2011 年11 月22 日的《中国证券报》、《证券时报》和巨潮资讯网(www.cninfo.com.cn) . 四 四川 川北 北方 方硝 硝化 化棉 棉股 股份 份有 有限 限公 公司 司募募集 集资 资金 金投 投资 资项 项目 目可 可行 行性 性分 分析 析报 报告 告( (修 修订 订稿 稿) ) -3- 在募集资金到位前, 五二五泵业若已使用了银行贷款和自有资金进行了部分 相关项目的投资运作, 在募集资金到位后,募集资金将用于置换相关银行贷款和 已投入的五二五泵业自有资金. 如果本次实际募集资金净额相对于项目所需资金 存在不足, 不足部分发行人将通过自筹资金解决.如果本次实际募集资金净额超 过项目所需资金,超出部分将用于补充发行人流动资金. 在不改变拟投资项目的前提下, 董事会可对上述单个或多个投资项目的拟投 入募集资金金额进行调整,或者通过自筹资金弥补不足部分.

二、本次募集资金投资项目的可行性分析

(一)募集资金用于股权收购项目情况 本次非公开发行拟用募集资金中的 30,199 万元收购

9 名自然人所持五二五 泵业 25.99%的股权,东方化工所持五二五泵业 39.66%的股权.