PDF《港股通投资者指南》

港股通投资者指南 推进自主创新,服务中国经济, 支持中小企业,创造无限机会.

---深圳证券交易所 港股通投资者指南本指南内容仅供参考,不构成任何投资建议.我们 对本指南所涉及的内容力求准确和完整,但并不对其准 确性和完整性做出任何保证,也不对任何因直接或间接 使用本指南内容而造成的损失承担任何法律责任. 在遵守中国有关法律与本声明的前提下,任何机构 或个人可基于非商业目的浏览或下载本指南的内容.未 经书面许可,任何机构或个人不得以向他人出售牟利为 目的,使用本指南的任何内容. 法律声明 深港通,是内地与香港金融市场互联互通的又一重大举措, 标志着我国资本市场在国际化和市场化方向上又迈出了坚实一步. 推出深港通,有利于深化内地与香港金融合作,巩固和提升香港 国际金融中心地位,推动人民币国际化,提升我国金融业的国际 竞争力和服务实体经济能力;

有利于投资者更好的共享两地经济 发展成果,满足投资者多样化的跨境投资以及风险管理需求. 为了使您对深港通、深港通下的港股通相关内容有初步的了 解和掌握,深圳证券交易所(下称 深交所 )、中国证券登记结 算有限责任公司(下称 中国结算 )、香港交易及结算所有限公 司(下称 港交所 或 香港交易所 )联合制作了本指南.本指南正 文部分共包含港股通初探、实战、进阶、贴士等四章内容,其中

第一章、

第三章由深交所、中国结算、港交所提供;

第二章由中 国结算、港交所提供;

第四章由深交所、中国结算提供. 本指南旨在以通俗易懂的语言针对您在港股通交易中遇到的 常见问题进行解答,但需注意的是,这些内容不能替代我国现行 相关规定,如本指南内容与现行相关规定有任何不一致,需以现 行相关规定为准.最后,希望本指南能够成为您在港股通投资过 程中的一个得力小帮手! 前言 目录目录1.2.1 哪些投资者可以参与港股通?06 1.2.2 港股通标的股票如何确定?06 1.2.3 港股通股票的调入调出规则是怎样的?07 1.2.4 港股通额度控制如何实施?07 1.2.5 个人投资者如何购买港股通股票?08 1.2.6 同一交易主体的深港通下的港股通账户和沪港通下的港股通账户 可以混用吗?08 1.2.7 投资者通过港股通买卖港股使用哪种币种?09 1.2.8 投资者可以通过哪些类型的订单参与港股通交易?09 1.2.9 参与港股通交易应当如何委托申报?09 1.2.10 港股通投资者如何行使股东权利?10 1.2.11 投资者为什么要在账户内预留一定的资金余额,以避免可能出现的账 户透支?10 1.2 如何参与港股通

1 港股通初探:深港通基础知识 1.1.1 什么是深港通?01 1.1.2 深交所设立的证券交易服务公司(SPV)是哪家公司?02 1.1.3 深港通的重要意义体现在哪些方面?02 1.1.4 深港通涉及的境内主要规则有哪些?02 1.1.5 深港通与沪港通总体框架是否一致?03 1.1.6 深港通的主要制度安排是怎样的?03 1.1.7 深港通的特色有哪些?04 1.1.8 深港通规定范围内的标的股票有哪些?04 1.1.9 市值筛选标准具体如何实施?05 1.1.10 深港通额度管理是如何规定的?05 1.1 了解深港通 1.3.1 香港证券市场的主要情况如何?10 1.3 香港证券市场概览 2.3.1 为什么港股通投资者不会出现在港股通上市公司的股东名册 之中?34 2.3.2 联交所上市公司股东名册中不显示港股通投资者,是否影响 投资者行使股东权利?34 2.3.3 中国结算提供哪些名义持有人服务?34 2.3.4 中国结算暂不提供哪些名义持有人服务?34 2.3.5 投资者需查询持有的港股通股票并打印持股证明书,该如何 办理?35 2.3.6 投资者查询港股通股票的持有及持有变动记录时,中国结算如 何收取查询费?35 2.3.7 投资者通过港股通持有的港股,是否可以提取纸面股票?35 2.3 名义持有人制度 2.2.4 中国结算与证券公司交易结算资金的换汇流程如何?30 2.2.5 公司行为类资金(如派发红利)如何换汇?30 2.2.6 参考汇率与结算汇兑比率是否相等?31 2.2.7 投资者可通过何种途径查询参考汇率和结算汇兑比率?31 2.2.8 交易日与T+2交收日之间汇率发生波动,对投资者有影响吗?.....31 2.2.9 深港通下的港股通与沪港通下的港股通结算资金是分别 换汇吗?31 2.2.10 深港通下的港股通和沪港通下的港股通,其换汇原则是否一致?..32 2.2.11 深港通下的港股通和沪港通下的港股通,其结算汇兑比率计算 方法是否一致?32 2.2.12 深港通下的港股通和沪港通下的港股通,其参考汇率中间价是 否一致?32 2.2.13 深港通下的港股通和沪港通下的港股通,换汇银行向中国结算 深圳、上海分公司提供的换汇汇率是否相同?33 2.2.14 深港通下的港股通和沪港通下的港股通,其结算汇兑比率是否 存在差异?33 2.4.1 投资者买入或卖出港股通股票在半个交易日时,交收日怎样 确定?35 2.4.2 除法定节假日外,香港市场台风和黑色暴雨期间,港股通是 2.4 港股通的结算 目录2港股通实战:交易与结算 2.1 港股通的交易 2.1.1 港股通交易日是如何安排的?15 2.1.2 香港市场的半日市是什么,港股通交易如何安排?15 2.1.3 港股通股票的交易时间是如何规定的?16 2.1.4 什么是联交所开市前时段?16 2.1.5 港股交易的开市价如何确定?18 2.1.6 联交所的持续交易时段是怎样规定的?19 2.1.7 什么是收市竞价交易时段,港股通投资者如何参与收市 竞价交易?19 2.1.8 港股交易的收市价如何确定?21 2.1.9 港股通股票的买卖盘报价规则及价位表是怎样的?21 2.1.10 港股通投资者是否可以修改订单?23 2.1.11 台风及黑色暴雨警告如何影响港股通交易?24 2.1.12 联交所的买卖盘 竞价限价盘 和 增强限价盘 有何特点?25 2.1.13 港股通股票交易以 手 为买卖单位,1手的股数是多少?25 2.1.14 港股交易最大手数是如何规定的?26 2.1.15 港股通股票以 手 为买卖单位,少于1手的 碎股 如何进行交 交易?26 2.1.16 什么是市场波动调节机制?27 2.1.17 港股通买卖港股有前端监控吗?28 2.2 港股通的换汇安排 2.2.1 投资者买卖港股通股票的换汇安排是怎样的?28 2.2.2 什么是参考汇率?28 2.2.3 什么是结算汇兑比率?28 目录1.3.2 香港上市公司的行业分布如何?12 1.3.3 港股通标的公司有何特点?12 1.3.4 香港市场具有哪些主要特征?12 1.3.5 香港市场对投资者有哪些吸引力?13 1.3.6 香港市场的主要监管机构及投资者教育是怎样的?13 目录目录3.2.1 港股通上市公司会在什么情况下停牌?54 3.2.2 港股通股票为A+H股的,A股停牌与H股停牌是否同步?54 3.2.3 港股通股票是否会在交易时段因为股价波动而突然暂停交易?...55 3.2.4 港股通股票停牌后,复牌的流程是怎样的?55 3.2.5 投资者如何处理其持有的已停牌的港股通股票?56 3.2.6 除上述情况外,港股通股票还会在什么情况下暂停交易?56 3.2.7 何种情况下, 港股通上市公司会被除牌?56 3.2.8 港股通上市公司除牌的流程是怎样的?57 3.2 港股通上市公司停牌、复牌及除牌 3.3.1 什么是香港市场公司行为?什么是香港市场公司行为资金?.......58 3.3.2 港股通投资者如何参与香港市场公司行为?58 3.3.3 投资者如何获取港股通上市公司行为信息?58 3.3.4 港股通上市公司行为的业务处理流程是怎样的?58 3.3.5 在港股通上市公司公司行为的时间安排方面,投资者需注意 哪些事项?60 3.3.6 如果港股通投资者取得了联交所上市的非港股通股票范围的 证券,该如何处理?60 3.3.7 如果港股通投资者取得了联交所上市股票的认购权利,该如何处理?....61 3.3 公司行为概述