PDF《山西永东化工股份有限公司》

山西永东化工股份有限公司

2016 年年度报告全文 山西永东化工股份有限公司

2016 年年度报告 2017-023

2017 年04 月1山西永东化工股份有限公司

2016 年年度报告全文

第一节 重要提示、目录和释义 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的 真实、准确、完整,不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并承担个别和 连带的法律责任.

公司负责人刘东良、主管会计工作负责人陈梦喜及会计机构负责人(会计主 管人员)蔡靖泽声明:保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整. 所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议.

一、原材料价格波动风险 公司主要产品为炭黑制品及煤焦油加工产品,其主要原材料为煤焦油、蒽 油等原料油,约占全部生产成本的 80%以上.报告期内,煤焦油及蒽油价格波 动趋势基本一致,原材料价格剧烈波动可能导致公司营运资金占用、存货价值 波动、收入波动和毛利率波动等风险.

二、未来焦炉煤气供应稳定性的风险 公司使用焦炉煤气节约了生产成本.报告期内,公司焦炉煤气采购量呈现 上升趋势.目前,公司的焦炉煤气全部由永祥煤焦及其子公司晋华焦化供应, 公司对永祥煤焦及晋华焦化的焦炉煤气采购具有依赖性.若公司未来无法维持 较低的焦炉煤气采购价格和较为稳定的焦炉煤气供应量, 会对公司的生产成本、 毛利率以及净利率等指标产生较大的影响.

三、原料煤焦油的供应风险 煤焦油的销售具有很强的地域性,不同地域受到供求关系的影响,煤焦油

2 山西永东化工股份有限公司

2016 年年度报告全文 价格水平相差较大,这也造成不同地区炭黑企业的生产成本差异较大.公司位 于山西省运城市,煤焦油采购主要来源于周围县市的焦化企业,同时也向煤焦 油价格较低的陕西、宁夏等地区进行采购,原料煤焦油成本相对较低.如由于 政策因素或供求关系发生变化,煤焦油价格剧烈波动或者发行人无法维持低成 本煤焦油的采购量,将对公司主营业务成本、毛利率、净利润等多项指标产生 较大的影响.

2015 年3月,工业和信息化部和财政部联合下发《工业领域煤炭清洁高效 利用行动计划》 , 对工业领域煤炭清洁高效利用和大气环境污染防治提出了更高 的要求. 如果公司主要原材料供应商未来不能达到国家对焦化企业的环保要求, 原材料供应商可能出现限产或者停产的情形,公司将面临原材料供应风险.

四、行业竞争风险 近年来我国炭黑行业总体形势是稳步向好发展,炭黑产量和销售量实现了 快速增长,生产规模不断提高,一些技术水平较高的大型炭黑企业纷纷扩大产 能,产业集中度有所提高,整体行业产能大于需求,一定程度上加剧了行业的 竞争风险.同时,随着我国炭黑企业技术水平的提高,并逐渐参与高端产品市 场的竞争,一些国际炭黑企业也增加了对国内的投资,促使高端炭黑市场的竞 争更为激烈.若公司的生产工艺及研发水平不能满足日趋激烈的市场竞争,公 司市场竞争力存在下降的可能性.

五、对下游相关行业的依赖风险 橡胶用炭黑主要用于生产轮胎,约占炭黑总使用量的 67%.因此,炭黑行 业的发展与轮胎行业息息相关.近年来,受到国内汽车行业快速发展和全球轮

3 山西永东化工股份有限公司

2016 年年度报告全文 胎产业向中国转移的双重拉动,国内轮胎行业保持了持续快速增长,从而带动 了国内炭黑行业的发展.由于炭黑生产企业对轮胎行业依赖度相对较高,轮胎 行业的波动将对炭黑的市场需求产生较大的影响,从而引致对下游行业相对依 赖的市场风险.

六、税收优惠政策的风险

2011 年8月18 日,根据《高新技术企业认定管理工作指引》 (国科发火 [2008]362 号)和《高新技术企业认定管理实施办法》 (晋科工发[2008]61 号) 有关规定,公司通过了由山西省科学技术厅、山西省财政厅、山西省国家税务 局和山西省地方税务局共同组成的山西省高新技术企业认定管理机构对 2008年 认定的高新技术企业的复审,并取得了《高新技术企业证书》 .根据上述主管部 门2011 年12 月9日出具的《关于

2011 年高新技术企业复审结果的通告》 (晋 科高发[2011]137 号) , 公司继续在

2011 年1月1日至

2013 年12 月31 日享受高 新技术企业资格.2015 年1月6日,根据《关于山西省

2014 年高新技术企业认 定结果的通知》 ,公司通过高新技术企业认定,有效期三年,并取得了《高新技 术企业证书》 .根据科技部、财政部、国家税务总局《高新技术企业认定管理办 法》 (国科发火[2008]172 号)及《中华人民共和国企业所得税法》 、 《中华人民 共和国企业所得税法实施条例》的相关规定,高新技术企业减按 15%的税率征 收企业所得税.若未来国家税收政策发生不利变化,或公司未能被再次认定为 高新技术企业,将对公司的经营业绩产生一定影响.

七、实际控制人控制风险 公司实际控制人刘东良、靳彩红合计持有 5,062.5 万股.虽然公司已经建立

4 山西永东化工股份有限公司

2016 年年度报告全文 了较为完善的内部控制制度和公司治理结构,包括制订了《公司章程》 、 《股东 大会议事规则》 、 《董事会议事规则》 、 《监事会议事规则》 、 《关联交易决策制度》 和《独立董事工作制度》等规章制度,力求在制度安排上防范实际控制人操控 公司现象的发生,且公司自设立以来也未发生过实际控制人利用其控股地位侵 害其他股东利益的行为,但上述股东可以通过行使表决权、管理权等方式影响 公司的生产经营和重大决策,从而可能影响公司及公司其他股东的利益.

八、环保风险 化工行业企业在生产过程中产生的污水、废气和固体废物对生态环境会造 成一定的影响.公司一直以来非常重视污染防治和清洁生产,对资源进行综合 利用,在环境保护方面符合环保部门的要求,并通过了山西省环保厅的上市环 保核查.未来国家环保标准的提高将导致公司环保成本的增加,从而影响公司 未来盈利水平.

九、技术开发及产业链延伸风险 公司结合产业链结构优势,通过技术积累与创新,实现科技成果转换并成 功研制出了导电炭黑等高附加值产品,未来公司还将继续深化自身研发优势, 延长产业链条,开发出具有更高技术含量和附加值的系列产品.但如果公司的 技术研发进度及新产品开发难以完全适应未来市场需求的变化,不排除存在公 司的技术开发及产业链延伸的领先优势无法长期保持的可能性.

十、安全生产风险 公司生产所需的煤焦油等原材料具有易燃性,且生产过程中的部分工序为 高温高压环境.因此,公司存在因物品保管及操作不当、设备故障或自然灾害

5 山西永东化工股份有限公司

2016 年年度报告全文 导致安全事故发生的可能性,从而影响生产经营的正常进行. 十

一、存货的跌价风险 公司存货主要为原材料、半成品和库存商品,占报告期末存货余额的 90% 以上,由于公司主要原材料煤焦油和蒽油价格存在波动,造成公司主要产品销 售价格也随之波动,为避免存货价格波动可能造成的风险,主要存货的账龄基本 保持在 1-3 个月. 随着公司经营规模不断扩大,公司将面临存货资金占用增加的风险,同时 如果商品市场价格发生不利于公司的波动,公司还将面临一定存货跌价风险, 上述因素将对公司的经营业绩产生不利影响. 十

二、股市风险 由于股票的市场价格不仅取决于企业的经营状况,同时还会受到利率、汇率、宏观经济、通货膨胀和国家有关政策等因素的影响,并与投资者的心理预 期、股票市场的供求关系等因素相关.因此,股票市场存在着多方面的风险, 投资者在投资公司股票时可能因股价波动而带来相应的投资风险. 公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为:以148,050,000 为基数,向 全体股东每

10 股派发现金红利 0.81 元(含税) ,送红股

0 股(含税) ,以资本公 积金向全体股东每

10 股转增

5 股.

6 山西永东化工股份有限公司

2016 年年度报告全文 目录

第一节 重要提示、目录和释义.9

第二节 公司简介和主要财务指标.13

第三节 公司业务概要.18

第四节 经营情况讨论与分析.30

第五节 重要事项.48

第六节 股份变动及股东情况.55

第七节 优先股相关情况.55

第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况.56

第九节 公司治理.62

第十节 公司债券相关情况.69 第十一节 财务报告.70 第十二节 备查文件目录.144

7 山西永东化工股份有限公司

2016 年年度报告全文 释义 释义项 指 释义内容 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 中登公司 指 中国证券登记结算有限责任公司 上交所 指 上海证券交易所 深交所 指 深圳证券交易所 永东股份 指 山西永东化工股份有限公司 橡胶协会 指 中国橡胶工业协会 炭黑分会 指 中国橡胶工业协会炭黑分会 股东大会 指 山西永东化工股份有限公司股东大会 董事会 指 山西永东化工股份有限公司董事会 监事会 指 山西永东化工股份有限公司监事会 本报告 指 山西永东化工股份有限公司

2015 年度报告 报告期 指2016 年1月1日至

2016 年12 月31 日 中德证券、保荐机构 指 中德证券有限责任公司 发改委 指 中华人民共和国国家发展和改革委员会 科技部 指 中华人民共和国科技部 财政部 指 中华人民共和国财政部 工信部 指 中华人民共和国工业和信息化部 商务部 指 中华人民共和国商务部 山西经信委 指 山西省经济和信息化委员会 山西省环保厅 指 山西省环境保护厅 运城市工商局 指 山西省运城市工商行政管理局 华商律所 指 广东华商律师事务所 兴华会计师事务所 指 北京兴华会计师事务所(特殊普通合伙) 永东科技、全资子公司 指 山西永东科技有限公司 农商行 指 山西稷山农村商业银行股份有限公司 中兴华会计师事务所 指 中兴华会计师事务所(特殊普通合伙) 可转债 指 可转换公司债券

8 山西永东化工股份有限公司

2016 年年度报告全文

第二节 公司简介和主要财务指标

一、公司信息 股票简称 永东股份 股票代码

002753 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 山西永东化工股份有限公司 公司的中文简称 永东股份 公司的外文名称(如有) SHANXI YONGDONG CHEMISTRY INDUSTRY CO.,LTD. 公司的外文名称缩写(如有)YONGDONG 公司的法定代表人 刘东良 注册地址 稷山县西社镇高渠村 注册地址的邮政编码

043205 办公地址 山西省运城市稷山县西社工业园区 办公地址的邮政编码

043205 公司网址 www.sxydhg.com 电子信箱 zqb@sxydhg.com

二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 张巍 贺乐斌 联系地址 山西省........