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北京中企华资产评估有限责任公司 关于上海证券交易所 《关于对潍坊亚星化学股份有限公司发行股份购 买资产并募集配套资金暨关联交易报告书(草案) 信息披露的问询函》的答复 上海证券交易所: 根据贵所下发的《关于对潍坊亚星化学股份有限公司发行股份 购买资产并募集配套资金暨关联交易报告书 (草案) 信息披露的问询 函》 的要求, 本次交易的评估机构北京中企华资产评估有限责任公司 (以下简称?中企华评估? )对其中涉及评估的相关问题进行了认真 核实,现答复如下: 问题 2:关于标的资产被疏解的最新进展及风险.

草案披露,标 的资产拥有的世纪天乐大厦面临疏解风险. 《2015 年北京市政府工作 报告重点工作分工方案》等文件提出,要?加快疏解动物园、天意小 商品等区域性批发市场? .北展地区建设指挥部已进一步明确了?动批?各市场的疏解任务,即2015 年的疏解四达大厦内各市场、众合 市场、天和白马、万容商城和聚龙市场;

2016 年的疏解任务为东鼎 商城及本次重组标的主要资产世纪天乐市场. 请结合相关政策、 具体 疏解方案以及最新进展, 补充披露动物园批发市场与世纪天乐大厦的 最近商户保有数量及月变化率、 最新疏解或搬迁进展, 以及公司的应 对措施及计划,并提示重大风险.请财务顾问发表意见. 请在第二个问题的回复中,详细补充说明对动物园批发市场疏 解任务紧迫性的应对措施、标的资产

2016 年以后的经营模式、营业 收入来源, 世纪乐天大厦整体搬迁后如何确保商户经营和收益. 该疏 解方案对公司以收益法评估未来预测期间收入增长的影响, 并结合周 边已搬迁可比项目的营收情况和商户撤离情况,说明

2016 年以后的 预测期收入的合理性. 答复: (1)该疏解方案对公司以收益法评估未来预测期间收入增长的 影响. 根据《京津冀协同发展规划纲要》 、 《2015 年北京市政府工作报 告重点工作分工方案》和《致动物园批发市场的一封信》 ,动物园批 发市场疏解的具体时间进度及内容如下: ①?动批?产业疏解不是拆迁,疏解是对动物园批发市场的传统 批发产业进行疏解,是对不适应首都功能的业务进行疏解. ②北京北展地区建设指挥部

2015 年的疏解任务是:四达大厦内 各市场、众合市场、天和白马、万容商城、聚龙市场;

2016 年的疏 解任务是:世纪天乐市场和东鼎商城. 根据上述疏解计划预计对标的资产的盈利存在以下影响因素: ① 原批发商铺解除租约, 则原动批商圈批发业态下的租金收入无法持续;

②疏解后改为经营适应首都功能的业务, 标的资产适应新的业务重新 招租,会在一定时间内影响资产的收益. 本次收益法评估预测是在上述疏解计划的基础上进行预测的. 预 测所考虑的因素如下: ①?动批?产业疏解不是拆迁,疏解是对动物园批发市场的传统 批发产业进行疏解,是对不适应首都功能的业务进行疏解.因此在收 益法预测时,在疏解完成后,以世纪天乐大厦按规划的用途经营预测 收入(世纪天乐大厦的规划用途为商业和办公) ,租金参照周边商业 和办公用途的租金确定. ②北京北展地区建设指挥部

2015 年的疏解任务是:四达大厦内 各市场、众合市场、天和白马、万容商城、聚龙市场;