PDF《采暖季攻坚方案出台,环境监测末端治理受益》

敬请参阅最后一页特别声明 -1- 证券研究报告

2017 年8月26 日 环保 采暖季攻坚方案出台,环境监测末端治理受益 行业简报 国家出台京津冀及周边地区秋冬季大气污染综合治理攻坚行动方案.

环保部、国家发改委等联合印发《京津冀及周边地区 2017-2018 年秋 冬季大气污染综合治理攻坚行动方案》(以下简称攻坚行动方案)通知. 目标及实施范围:目标更加具体明确,实施范围含雄安新区. 我们对比了年初发布的 《京津冀及周边地区

2017 年大气污染防治工作 方案》 (以下简称工作方案) . 工作方案 目的是确保完成大气十条

2017 年各项目标任务, 攻坚行动方案 是要切实做好 2017-2018 年秋冬季大 气污染防治工作,目标更加具体明确. 工作方案 实施范围是京津冀大 气污染传输通道 2+26 城市, 而 攻坚行动方案 实施范围也是 2+26 城市, 但是方案中提到实施范围含河北省雄安新区. 任务:首要任务发生变化,散乱污问责制严上加严.

1、 工作方案 率先提出的是加大化解过剩产能力度(尤其钢铁), 攻坚行动方案 首要任务则是建设完善空气质量监测网络体系,并特别 强调监测数据质量管理及监测事权上收,首要任务改变显示工作重心转 移, 攻坚行动方案 更加注重预防预警.

2、 攻坚行动方案 更加强 调了 散乱污 治理,其中明确提出

2017 年9月底前依法依规关停取缔、 做到两断三清、以及谁签字谁负责.

3、 工作方案 提到 2+26 城市除北 京、天津、廊坊、保定以外,每个城市 5-10 万户做煤改气或煤改电,即120-240 万户,而 攻坚行动方案 明确

2017 年10 月底前完成煤改气、煤 改电

300 万户以上, 数字显示支持力度更进一步加强.

4、 燃煤锅炉整治上, 攻坚行动方案 将淘汰燃煤锅炉量化到各个省份;

同样在工业企业监管 上,与 工作方案 相比, 攻坚行动方案 也将 VOC 治理工作落地到 各个省份,执行力、落地率成为 攻坚行动方案 关键词. 限产及问责:钢铁电解铝水泥各有要求,高压问责保障方案落地. (1)钢铁:要求

2017 年9月底制定错峰限停产方案,石家庄等城市 采暖季限产 50%比例不变,但是对焦化企业出焦延长时间做出明确规定. (2)水泥: 工作方案 仅要求采暖季全部实施错峰生产,而 攻坚行 动方案 更名为建材、 波及范围进一步扩大, 且要求采暖季全部实施停产. (3)有色:采暖季电解铝限产 30%比例不变.同时我们发现在保障措施 中, 攻坚行动方案 提出了具体的问责措施,如 重点督察大气污染综 合防治不作为、慢作为,甚至失职失责等问题,通过厘清责任、调查取证、 移交移送,对相关责任人实施严肃问责,切实传导压力 等,督察传导到 地方政府的压力更大,这也是保障方案落地的重要措施. 关注环境监测、大气末端治理、煤改气. 上述比较研究发现, 攻坚行动方案 更加具体落地.3-4 季度存在 会议召开、采暖季、大气十条终考等

3 项催化剂,结合 攻坚行动方案 强调空气质量监测及污染源监测,我们关注如下领域:

1、环境监测:关 注盈峰环境、雪迪龙、聚光科技、理工环科、先河环保.

2、大气末端治 理:关注清新环境、龙净环保.

3、煤改气:关注百川能源、迪森股份. 买入(维持) 分析师 陈俊鹏 ((执业证书编号:S0930511120004) 021-22169041 chenjunpeng@ebscn.com 王锐 ((执业证书编号:S0930517050004) wangrui3@ebscn.com 联系人 殷中枢 021-22169040 yinzs@ebscn.com 行业与上证指数对比图 相关研报 环保督察抓手,发展后劲十足 ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ 2017-08-08 祁连山问题 为新的起点,铁腕治污还绿 水青山 ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ ・ 2017-07-23 2017-08-26 环保 敬请参阅最后一页特别声明 -2- 证券研究报告 表1: 京津冀及周边地区 2017-2018 年秋冬季大气污染综合治理攻坚行动方案 与 京津冀及周边地区

2017 年大气污染防治工作方案 比较 比较 项目 京津冀及周边地区 2017-2018 年秋冬季 大气污染综合治理攻坚行动方案 京津冀及周边地区

2017 年 大气污染防治工作方案 原因 切实做好 2017-2018 年秋冬季 (2017 年10 月-2018 年3月) 大气污 染防治工作,坚决打好 蓝天保卫战 ,在《京津冀大气污染防治强化 措施(2016-2017 年)》《京津冀及周边地区

2017 年大气污染防治工 作方案》的基础上,制定本攻坚行动方案 确保完成 《大气污染防治行动计划》 确定的

2017 年各项目标任务,切实改善京津冀及周边地区环 境空气质量,进一步加大京津冀大气污染传输通 道治理力度,制定

2017 年工作方案 主要 目标 全面完成《大气十条》考核指标.2017 年10 月至

2018 年3月,京 津冀大气污染传输通道城市 PM2.5 平均浓度同比下降 15%以上,重污 染天数同比下降 15%以上 ― 实施 范围 京津冀大气污染传输通道城市,包括北京市,天津市,河北省石家庄、 唐山、廊坊、保定、沧州、衡水、邢台、邯郸市,山西省太原、阳泉、 长治、晋城市,山东省济南、淄博、济宁、德州、聊城、滨州、菏泽市, 河南省郑州、 开封、 安阳、 鹤壁、 新乡、 焦作、 濮阳市 (以下简称 2+26 城市,含河北省雄安新区、辛集市、定州市,河南省巩义市、兰考县、 滑县、长垣县、郑州航空港区) 京津冀大气污染传输通道包括北京市,天津市, 河北省石家庄、唐山、廊坊、保定、沧州、衡水、 邢台、邯郸市,山西省太原、阳泉、长治、晋城 市,山东省济南、淄博、济宁、德州、聊城、滨州、菏泽市,河南省郑州、开封、安阳、鹤壁、 新乡、焦作、濮阳市(简称 2+26 城市) 首要 任务

2017 年10 月底前, 2+26 城市所有

327 个区县全部建成包含二氧 化硫(SO2)、二氧化氮(NO2)、可吸入颗粒物(PM10)、PM2.

5、 一氧化碳(CO)、臭氧(O3)六项参数在内的空气质量自动监测站点

2017 年10 月底前, 除国控站以外的监测站点, 全部上收到省级环境监 测部门 加大化解过剩产能力度. 2+26 城市要提前完 成化解钢铁过剩产能任务,其中,廊坊和保定市 是重中之重 散乱 污 加快处置 散乱污 企业.对已经核实的量大面广 散乱污 企业,本着 先停后治 的原则,区别情况分类处置.涉大气污染物排放列入淘 汰类的, 一律于

2017 年9月底前依法依规关停取缔, 做到 两断三清

2017 年10 月1日起,凡存在瞒报漏报涉大气污染物排放 散乱污 企业集群的,纳入环保督察问责.本着谁签字谁负责的原则,追究相关 人员责任,并对违法企业依法顶格处罚 北京、天津、石家庄、唐山、廊坊、保定、沧州、 衡水、邢台、邯郸、郑州、安阳、焦作等城市,

10 月底前基本完成违法 小散乱污 企业依法 取缔工作;

其他城市

10 月底前取缔一半以上相 关地方各级政府要实行网格化管理,建立由乡、 镇、 街道党政主要领导为 网格长 的监管制度, 明确网格督查员,落实 小散乱污 企业排查、 取缔责任.对排查、取缔工作落实不到位、监管 严重失职的,追究 网格长 及相关人员责任 散煤 治理 全面完成以电代煤、以气代煤任务.2017 年10 月底前, 2+26 城 市完成以电代煤、以气代煤

300 万户以上.其中,北京市

30 万户、天 津市

29 万户、河北省

180 万户、山西省

39 万户、山东省

35 万户、 河南省

42 万户.北京、天津、廊坊、保定市

2017 年10 月底前完成 禁煤区 建设任务,散煤彻底 清零 .已经列入中央财政支持的北 方地区冬季清洁取暖

12 个试点城市(天津、石家庄、唐山、廊坊、保定、衡水、太原、济南、郑州、开封、鹤壁、新乡市),要加大工作力 度,2017 年10 月底前取得实质性进展 将 2+26 城市列为北方地区冬季清洁取暖规划 首批实施范围.全面加强城中村、城乡结合部和 农村地区散煤治理,北京、天津、廊坊、保定市

10 月底前完成 禁煤区 建设任务,并进一步 扩大实施范围,实现冬季清洁取暖.传输通道其 他城市于

10 月底前,按照宜气则气、宜电则电 的原则,每个城市完成

5 万-10 万户以气代煤或 以电代煤工程 2017-08-26 环保 敬请参阅最后一页特别声明 -3- 证券研究报告 燃煤 锅炉 从2017 年11 月1日起,凡存在瞒报漏报燃煤锅炉、煤气发生炉,完 不成淘汰任务或弄虚作假的地区,严格问责在

2017 年10 月底前,北 京市城六区及南部平原地区实现无煤化,其他区建成区全部淘汰

35 蒸 吨及以下燃煤锅炉,全市

10 蒸吨及以下燃煤锅炉 清零 .天津市中 心城区所有燃煤锅炉、滨海新区和环城四区

35 蒸吨及以下燃煤锅炉、 其他区

10 蒸吨及以下燃煤锅炉实现 清零 .河北省各市和直管县建 成区淘汰

35 蒸吨及以下燃煤锅炉;

石家庄、保定、廊坊市行政区域内 全部淘汰

10 蒸吨及以下燃煤锅炉,其他城市县城和城乡结合部也要全 部淘汰.山西省城市建成区淘汰

20 蒸吨及以下、县城淘汰

10 蒸吨及以 下燃煤锅炉.山东和河南省淘汰行政区域内

10 蒸吨及以下燃煤锅炉

2017 年10 月底前,纳入

2017 年度淘汰清单中的 4.4 万台燃煤锅炉 全部 清零 .其中,北京市淘汰

1500 台、天津市

5640 台、河北省 1.7 万台、山西省

969 台、山东省 1.57 万台、河南省

2914 台.淘汰 燃煤锅炉方式主要包括取缔关闭、集中供热替代、煤改气、煤改电,改 用地热、风能、太阳能、配备布袋除尘器的生物质能,不包括改燃洁净 型煤、水煤浆、无烟煤、兰炭、绿焦、原油等北京市完成

2500 台燃气 锅炉低氮改造;

其他城市燃煤锅炉在改燃的过程中同步实现低氮改造. 达到特别排放限值的燃煤锅炉相应环保设施基本配置包括布袋除尘器或 静电除尘器、高效脱硫装置、低氮燃烧或选择性催化还原(SCR)或选 择性非催化还原(SNCR)等脱硝装置

2017 年,北京市压减煤炭消费 量260 万吨、 天津市

260 万吨、 河北省

600 万吨以上, 山东省完成 《大 气十条》确定的煤炭消费减量任务,河南和山西省大气污染传输通道城 市煤炭消费总量实现负增长在

2017 年采暖季前 (2017 年11 月15 日前), 2+26 城市完成

72 台机组、398 万千瓦的燃煤机组淘汰,淘 汰的燃煤机组要实现电力解列或烟道物理割断. 其中, 天津市

7 台86 万 千瓦、 河北省

29 台35 万千瓦、 山西省

4 台120 万千瓦、 山东省

32 台157 万千瓦.河北省压减炼钢产能

1562 万吨、炼铁

1624 万吨、焦炭

720 万吨、平板玻璃

260 万重量箱;

山东省压减炼钢产能

183 万吨;

河南省压减焦炭产能

55 万吨

10 月底前,北京、天津、石家庄、廊坊、保定、 济南、郑州行政区域内基本淘汰

10 蒸吨及以下 燃煤锅炉,以及茶炉大灶、经营性小煤炉.其他 城市建成区及县城全面淘汰

10 蒸吨及以下燃煤 锅炉 2+26 城市实现煤炭消费总量负增长.新建用 煤项目实行煤炭减量替代.以电、天然气等清洁 能源替代的散煤量,可纳入新上热电联产项目煤 炭减量平衡方案.20 万人口以上县城基本实现 集中供热或清洁能源供热全覆盖 工业 企业 无组织排放改造全口径清单,于2017 年9月底前报送环境保护部,并 抄送行业主管部门企业应制定无组织排放改造方案,在2017 年采暖季 前, 完成无组织排放治理从

2017 年7月1日起, 严格执行石化行业排 放标准要求.推进医药、农药等化工类,汽车制造、机械设备制造、家 具制造等工业涂装类, 包装印刷等行业 VOCs 综合治理. 在2017 年10 月底前,各地基本完成整治工作,未完成治理改造的企业,依法实施停 产整治,纳入各地冬季错峰生产方案.其中,北京市完成 VOCs 治理任 务300 家,天津市

76 家,河北省

1227 家,山西省

222 家,山东省

863 家,河南省

1053 家.大力推广使用低(无)VOCs 含量的涂料、 有机溶剂、胶黏剂、油墨等原辅材料,配套改进生产工艺.含VOCs 物 料应密闭储存、输送,投料、卸料以及含 VOCs 产品分装等过程应密闭 操作或设置集气................